公司债券上海交易所发行费用多少
一、公司债券发行费用多少
1、发行利率:
按年付息,票面利率受期限品种、主体资质、信用评级、增信措施等影响差异较大。实际发行利率水平视发行时市场情况而定
2、中介机构费用
保荐费:公司债券实行保荐制,需支付保荐费用承销费用:发行人支付给主承销商的承销牵头费和支付给承销团所有成员的承销佣金受托管理费用:公司债需聘请债券受托管理人,目前要求由保荐人担任评级公司评级费:按照中国人民银行征信局要求,需评级公司出具评级报告律师事务所费用:需聘请律师出具法律意见书会计师事务所费用:由于不需要出具特殊的报告,一般不额外增加费用
3、其他费用
登记托管费:公司债券发行和存续期内,发行人需支付登记托管和兑息手续费,具体数额根据发行规模确定,由中证登收取发行推介费:发行推介费用包括发行的初步询价和路演推介所产生的费用,费用因路演的范围和规模而异,IPO的发行推介费用一般为100-300万元,但考虑到债券路演通常范围和规模较小,因此费用会相对较低,大约为50万元(也有部分债券发行时不采用路演推介的方式,则此项费用为零)信息披露:包括刊登募集说明书摘要及发行公告、网上路演公告、利率确定公告、上市公告书等费用宣传费用(可选):包括发行仪式、上市仪式费用;纪念品费用;总结会等费用对一个5年期债券而言,除利息费用外,中介机构费用以及其它费用约增加年融资成本0.3-0.4%
二、公司债券发行的条件
按照《证券法》规定,公司发行债券应该符合以下条件:(1)股份公司的净资产额不低于人民币3 000万元,有限责任公司净资产额不低于人民币6 000万元。净资产是指公司所有者权益,也是股东权益。股份公司要发行公司债券,其净资产额不低于3 000万元,这样,发行债券的公司的资产数额比较大,从而保证它在发行公司债券后,有足够的偿还能力。有限责任公司不同于股份公司,它具有封闭性的特征,社会公众无法了解其具体情况,对其业务难以实施监督,为了保障投资者权益,降低有限责任公司发行债券风险,规定其净资产额不低于人民币6 000万元。(2)累计债券总额不得超过公司净资产额的40%。累计债券总额是指公司设立以来发行而未偿还的所有债权金额的总和。累计债券数额较大的公司,其所负的债务就较多,如果再发行公司债券,就容易出现无力偿债的情况,损害投资者的利益。要求发行公司债券的公司,其累计债券总额不得超过公司净资产额的40%,就使得购买公司债券的社会公众的债权能够得到保障。(3)最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息。可分配利润是指公司依法缴纳各种税金、依法弥补亏损并提取公积金、法定公益金后所余的利润。如果在发行公司债券之前的三年中公司所有的可分配利润,平均之后一年的可分配利润足以支付公司债券的一年的利息,那么公司就可以按照约定的期限向债券持有人支付约定的利息,而不会发生迟延支付利息的情况,从而保障投资者的利益。(4)筹集资金的投向符合国家产业政策。公司筹集资金的投向符合国家的产业政策,要使公司资金流向国家急需或者要大力发展的产业,有利于国家经济在总体上的发展。(5)债券利率不得超过国务院限定的利率水平。公司在发行债券时,债券的利率越高,它所要偿还的债务就越多,如果公司债券的利率过高,就会因为负债过多而可能无法清偿其债务,损害债权人利益。所以公司发行债券的利率不得超过国务院限定的利率水平。根据《企业债券管理条例》的规定,企业债券的利率不得高于银行同期限居民储蓄存款利率的40%。(6)国务院规定的其他条件。国务院可以根据经济发展的情况,规定其他一些条件。一旦国务院予以规定,公司就必须符合这些规定才可发行企业债券。通过上文我们可以了解到公司债券上海交易所发行费用及可以发行公司债券的条件。发行债券的费用成本包括公司发行债券的发行利率,缴纳给作为保障方的中介机构一定的费用,和一些发行,宣传等等其他方面的费用。需要提醒您的是发行债券的利率是不能超过国家规定的利率的。
遇到相关问题,欢迎联系顾小东律师,手机:025-84110110
@顾小东律师简介:男,法学学士,副主任律师,中华全国律师协会会员。具有30多年的工作经验,现专注于经济合同、刑事犯罪、法律顾问等领域的研究和实践。熟悉公司、企事...More>>
·单位犯罪双罚的法律规定是什么?
在我们国家刑事犯罪当中规定的自然人犯罪是比较常见的,您也是比较熟悉的,但是实际上除了自然人犯罪也存在着单位犯罪,单位犯罪依然是需要受到处罚的......
·不当得利的返还范围是怎样的?
不当得利的返还范围是怎样的?一、善意受益人的返还义务善意受益人指于受益时不知其受益无法律上的原因的受益人。不知无法律上的原因,不以无过失......
·法院立案需要什么材料
(一)民事案件:
法院立案需要什么材料(一)民事案件:1、起诉状(原件一份,几个被告几份复印件);2、原告身份证复印件一份;3、证据复印件一份(比如借条,比如合......
·货币补偿和产权调换是什么意思?
货币补偿和产权调换是什么意思?1、货币补偿货币补偿是通过不同的法定依据由专业的评估机构对被拆迁房屋进行专业的估价,生成有据可循的多元组成的补......
·上海市工商局股权转让协议范本
上海市工商局股权转让协议范本在我国,公司股东可以依法将自己的股东权益转让给他人,这在我国《公司法》中也有相关规定,既然法律中有明文规定,那......
·关于离婚财产分割的规定是什么?
离婚不仅是需要去民政单位进行办理相关的手续,如果涉及到数额庞大的婚后财产夫妻之间如何进行分割都是一个难题,那么,关于离婚财产分割的规定是什......
·大学生在大学打架什么处分才是合理的?
大学生在大学打架什么处分才是合理的?大学生在大学打架什么处分才是合理的?(一)肇事者:不守秩序,不听劝阻,用语言侮辱或其它方式触及他人......
·劳动合同试用期签吗?
劳动合同试用期签吗我国现行法律规定,企业可以对新进员工设定试用期,但是许多企业为了使自己占据主动,防止被“套牢”,往往同试用期内的员工不签订......
·案件审理中什么是指派辩护
一、案件审理中什么是指派辩护通常被指定的辩护人由律师承担,这种辩护人称为指定辩护人。应当指定辩护的情形:被告人是盲、聋、哑人的;被告人是限......
·一、如果父亲去世后谁是孩子的监护人?
一、如果父亲去世后谁是孩子的监护人? 《民法典》第二十七条??父母是未成年子女的监护人。 未成年人的父母已经死亡或者没有监护能力的,由下列......
·2023年春节加班工资怎么计算
单位安排在春节加班工资怎么算根据劳动法的相关规定可以看出,用人单位在法定节假日安排劳动者工作的,应该向其支付3倍工资,用人单位在休息日安排劳动......